La société indienne Muthoot Finance prévoit de lever des fonds au moyen d’obligations libellées en dollars américains d’une échéance de trois ans et neuf mois et a donné une première orientation pour un coupon d’environ 7,375 %, ont déclaré mardi deux banquiers.
Le prix de ces obligations libellées en dollars américains devrait être fixé plus tard dans la journée ou tôt mercredi, ont indiqué les banquiers, refusant d’être nommés car ils ne sont pas autorisés à parler aux médias.
Muthoot Finance vise à émettre des obligations de taille de référence, ce qui signifie que l’émission s’élèvera à environ 500 millions de dollars.
La société financière non bancaire utilisera le produit de l’émission pour des prêts ultérieurs et d’autres activités autorisées par les directives relatives aux emprunts commerciaux externes.
Deutsche Bank et Standard Chartered sont co-coordonnateurs mondiaux de cette offre d’obligations en dollars, ainsi que co-teneurs de livre avec DBS Bank et SMBC Nikko.
Les obligations devraient être notées « Ba2 » par Moody’s Investor Service et « BB » par Fitch Ratings et S&P.
D’autres prêteurs non bancaires indiens, tels que Manappuram Finance et la société d’État REC, cherchent également à lever des fonds via une émission d’obligations en dollars dans les prochains jours.
Un nombre croissant d’entreprises non bancaires cherchent à lever des fonds par le biais d’emprunts à l’étranger, notamment d’obligations et de prêts, probablement en raison des efforts de la Banque de réserve de l’Inde pour diversifier ses sources d’emprunt, comme l’a rapporté Reuters en avril. (Reportage de Bhakti Tambe ; édité par Savio D’Souza)
