23.11.17 JORF LASFAR. OCP. La troisième usine intégrée de production d’engrais est désormais opérationnelle au sein de la plateforme Jorf Lasfar, il s’agit de Jorf Fertilizers Company 3 (JFC 3). Après Africa Fertilizer Complex (AFC) et Jorf Fertilizers Company 2 (JFC 2). MOHAMED DRISSI KAMILI /LEDESK
Le groupe OCP a réalisé une euro-obligation pour un montant record de 2 milliards de dollars, soutenant ainsi la mise en œuvre de son ambitieux programme d’investissement vert 2023-2027. Cette nouvelle émission est composée de deux tranches de maturités 10 et 30 ans, d’un montant réalisé respectivement de 1,25 milliard USD et 750 millions USD, accompagnées de coupons attractifs de respectivement 6,75% et 7,50%, apprend-on ce vendredi.
Pour la levée de fonds, OCP a mandaté trois banques d’investissement internationales : BNP Paribas, Citi et JPMorgan. Le groupe propose aux investisseurs deux maturités : des obligations d’une maturité de 10 ans ou de 30 ans.
« Ce succès souligne la solidité du profil de crédit d’OCP, qui occupe une position de leader sur le marché mondial des engrais et a démontré de solides performances industrielles et financières ces dernières années »indiquer les sources consultées par Le bureau.
« La trajectoire positive d’OCP a ainsi été saluée par la décision de Moody’s d’attribuer une notation Baa3 Investment Grade en 2023, confirmée la semaine dernière, et par la révision des perspectives par S&P de stable à positive »nous savons.
La même Source indique que « La demande importante des investisseurs internationaux a généré un carnet de commandes de 6,2 milliards USD, soit plus de 3,1 fois la taille finale de l’opération. Cette forte demande démontre également l’attractivité de la signature OCP sur le marché international. »
L’opération permettra de financer le programme d’investissements du groupe OCP pour 2027. Comme nous l’avions révélé le 20 avril, le groupe OCP réfléchit à plusieurs options pour financer son développement industriel. Parmi les options, on retrouve celle du recours aux marchés financiers, comme l’ouverture aux capitaux privés, y compris via la bourse. Ces opérations interviendront après la transformation du groupe OCP vers un modèle multi-business, dissociant ainsi la mine, enjeu de souveraineté, de l’engrais.
Pour rappel, le programme d’investissement du groupe OCP nécessitera pas moins de 130 milliards de dirhams (MMDH), sans aucun recours ni garantie de l’Etat. Il devrait permettre à OCP de porter son chiffre d’affaires à 12 milliards de dollars par an à partir de 2023, puis de le porter à 14 milliards de dollars à partir de 2025.
