L’Europe termine dans le rouge sur fond d’escalade au Moyen-Orient

par Diana Mandia

(Reuters) – Les marchés boursiers européens ont terminé en baisse mardi, les investisseurs ayant évité le risque en raison des craintes d’une éventuelle attaque imminente de l’Iran contre Israël, faisant grimper les prix du pétrole et des obligations souveraines.

A Paris, le CAC 40 perd 0,81% à 7.574,07 points. A Francfort, le Dax a cédé 0,65%, tandis qu’à Londres, le FTSE 100 a gagné 0,48%, soutenu par de faibles ressources.

L’indice EuroStoxx 50 a terminé en baisse de 0,99%, le FTSEurofirst 300 de 0,36% et le Stoxx 600 de 0,44%.

Les tensions géopolitiques au Moyen-Orient ont éclipsé mardi les données rassurantes sur l’inflation dans la zone euro et les bons présages d’une troisième baisse des taux d’intérêt par la Banque centrale européenne (BCE) en octobre, éloignant les investisseurs du risque. et poussant de nombreux indices qui avaient ouvert plus haut dans le rouge.

Les États-Unis ont des indications selon lesquelles l’Iran se prépare à lancer une attaque imminente de missiles balistiques contre Israël, tandis que l’armée israélienne a fait état de violents combats contre le Hezbollah, selon un haut responsable de la Maison Blanche. dans le sud du Liban, où il affirme mener des opérations terrestres « ciblées » contre le mouvement chiite libanais.

« La situation au Moyen-Orient continue d’évoluer rapidement. L’Iran et le Liban étant plus directement impliqués dans le conflit au Moyen-Orient, les réactions actuelles se traduisent par une hausse des prix du brut et de l’or, a-t-il déclaré. déclare Anthony Saglimbene, stratège chez Ameriprise Financial.

Les craintes d’une extension du conflit dans une région productrice de pétrole ont immédiatement fait monter à la hausse les prix du brut qui, jusqu’à présent, avaient plutôt bien résisté aux tensions au Moyen-Orient grâce aux perspectives d’un approvisionnement solide.

Les valeurs refuges telles que le dollar américain, le yen japonais et le franc suisse se sont renforcées, tout comme les prix des obligations souveraines, dont les rendements étaient déjà en forte baisse en raison du ralentissement de l’inflation dans la zone euro sous la barre des 2% pour la première fois depuis plus de trois ans. .

La décélération des prix a également alimenté les espoirs d’une troisième baisse des taux lors de la réunion de la BCE ce mois-ci, tout comme les commentaires de plusieurs responsables de l’institution basée à Francfort, dont le gouverneur de la banque. de Finlande, Olli Rehn.

En France, la séance a été assez volatile et marquée par le discours de politique générale du Premier ministre Michel Barnier, qui a déclaré devant l’Assemblée nationale prévoir une taxe exceptionnelle sur les grands groupes réalisant des bénéfices importants, une initiative visant à contribuer à l’effort de désendettement. .

Selon les analystes de Barclays, la croissance du bénéfice par action des valeurs financières françaises pourrait être particulièrement affectée par cette mesure, notamment chez les banques.

VALEURS

Deux secteurs lourds du CAC 40, le luxe et les banques, dans le rouge depuis le début de la séance, ont creusé leurs pertes en fin de journée en raison des annonces de Barnier et dans un contexte d’aversion au risque lié à la situation géopolitique.

A Paris, Kering, dont la recommandation sur la valeur avait été abaissée à « vendre » par Goldman Sachs en début de journée, lâche 2,8%, tandis que L’Oréal, LVMH et Hermès cèdent entre 2,6% et 3,5%. Le segment européen du secteur a chuté de 2,5%.

L’action Air France-KLM perd 6,7%, touchant le point le plus bas de l’indice SBF 120, après une information du journal Les Echos faisant état d’une possible hausse de la taxe sur les billets d’avion en France.

Le secteur pétrolier européen a terminé sur un gain de 1,35%, soutenu par la hausse des prix du brut.

A Francfort, Covestro gagne 3,7% tandis que la compagnie pétrolière publique d’Abou Dhabi, ADNOC, a annoncé mardi avoir accepté de racheter le géant de la chimie.

UNE RUE À WALL

Les principaux indices de Wall Street ont chuté mardi en raison des craintes d’une escalade au Moyen-Orient, alors que les investisseurs digéraient les données sur le marché du travail et l’activité du secteur manufacturier publiées plus tôt dans la journée.

LES INDICATEURS DU JOUR

L’activité manufacturière de la zone euro a chuté en septembre à son rythme le plus rapide depuis le début de l’année, et l’Allemagne, première économie européenne, a enregistré sa plus forte détérioration des conditions de travail dans les usines depuis 12 mois, montre une enquête publiée mardi.

Aux Etats-Unis, l’activité manufacturière est restée stable en septembre, mais les nouvelles commandes se sont améliorées et les prix payés pour les intrants ont ralenti jusqu’à leur plus bas niveau depuis neuf mois, selon l’enquête mensuelle de l’Institut. pour la gestion des approvisionnements (ISM) publié mardi.

Le dernier rapport « Jolts » (Job Openings and Labor Turnover Survey) du ministère américain du Travail a également montré que le nombre d’offres d’emploi a augmenté de manière inattendue en août.

CHANGEMENTS

Les valeurs refuges sont recherchées dans un contexte d’incertitudes géopolitiques qui renforcent le dollar américain face à la monnaie européenne.

Le billet vert, qui était déjà en hausse après que le président de la Réserve fédérale, Jerome Powell, a repoussé lundi ses paris sur de nouvelles baisses agressives des taux d’intérêt, a gagné 0,50% contre un panier de devises de référence, tandis que l’euro a chuté de 0,63% à 1,1064 dollar.

TAUX

Les rendements obligataires ont fortement chuté dans la zone euro en réponse aux données d’inflation de septembre et dans un contexte d’aversion au risque qui a fait grimper les prix des obligations souveraines.

Le rendement du Bund allemand à dix ans a perdu 9,1 points de base à 2,0430%, tandis que celui à deux ans a chuté de 4,8 points de base à 2,0240%.

Le rendement de l’OAT à dix ans a baissé de 9,8 points de base à 2,8260% et celui des obligations d’État italiennes de même maturité a baissé de 8,2 points de base à 2,8260%.

Aux États-Unis, les rendements des bons du Trésor sont également en baisse, alors que les signes d’escalade au Moyen-Orient ont stimulé la demande d’actifs refuges et donc les prix des obligations.

HUILE

Les prix du pétrole ont augmenté de plus de 3 % après que la presse ait rapporté que l’Iran se préparait à lancer une attaque de missiles contre Israël.

Le Brent a augmenté de 3,75% à 74,39 dollars le baril et le brut léger américain (West Texas Intermediate, WTI) a avancé de 4% à 70,90 dollars.

A SUIVRE LE 2 OCTOBRE :

Paratexte possible en cas d’indicateurs majeurs, d’événements monétaires et/ou politiques importants attendus le lendemain.

(Certaines données peuvent avoir un léger décalage)

(Écrit par Diana Mandia)