Les actions asiatiques ont globalement augmenté vendredi, après la hausse de Wall Street qui a atteint des niveaux records du jour au lendemain, alors que les investisseurs ont digéré le message de la Réserve fédérale de réduire prudemment les taux d’intérêt, même si l’on s’attend à des dépenses fiscales importantes sous le nouveau président Donald Trump.
Les rendements du Trésor américain ont atteint de nouveaux plus bas en quelques heures asiatiques, maintenant le dollar sous pression après sa plus forte baisse par rapport à ses principaux pairs en plus de six semaines jeudi.
Les actions de la région Asie-Pacifique étaient en bonne voie pour un gain de 3,1 % cette semaine, après s’être rapidement remises d’une forte chute le soir des élections américaines qui a suscité des inquiétudes concernant les droits de douane affaiblissant les réglementations douanières, en particulier en Chine.
Cependant, l’optimisme suscité par les mesures de relance de Pékin a stimulé le sentiment alors que la réunion d’une semaine du Comité permanent de l’Assemblée populaire nationale s’est terminée vendredi par un briefing des responsables. Des sources avaient précédemment déclaré à Reuters que les dépenses budgétaires chinoises pourraient être augmentées en cas de seconde présidence Trump.
Les blue chips de Chine continentale étaient en hausse de 0,5% à 01h55 GMT, après un bond de 3% jeudi. Le Hang Seng de Hong Kong a gagné 1%.
Le Nikkei japonais a ajouté 0,25%, en hausse de 3,7% sur la semaine.
L’indice boursier australien a augmenté de 1% et l’indice taïwanais de 0,7%.
Les bourses mondiales, avec en tête Wall Street, se dirigent vers une hausse hebdomadaire de 3,3% et se situent à un niveau record.
M. Trump est revenu à la Maison Blanche mardi, alors que les républicains ont repris le Sénat et potentiellement augmenté leur majorité à la Chambre des représentants, même si les votes étaient toujours en cours de décompte. Le résultat a défié les sondages qui prédisaient une course au coude à coude avec la démocrate Kamala Harris.
Les investisseurs s’attendent à ce que M. Trump réduise l’impôt sur les sociétés et assouplisse la réglementation, ce qui a permis aux trois principaux indices de Wall Street d’atteindre des niveaux records mercredi, et le S&P 500 et le Nasdaq ont prolongé ces sommets jeudi, alors que le président de la Fed, Jerome Powell, a laissé entendre qu’il poursuivrait un assouplissement patient de sa politique. Le Dow Jones est resté stable.
“Nous pensons que l’économie et nos politiques sont toutes deux dans une très bonne position, dans une très bonne position”, a déclaré M. Powell lors de la conférence de presse après la réunion.
“Nous ne savons pas quel sera le calendrier et la substance des changements politiques”, a ajouté Powell, faisant référence à la nouvelle administration Trump, dont les analystes et les investisseurs s’attendent à ce que les tarifs et les politiques d’immigration soient inflationnistes.
Les rendements des bons du Trésor américain à deux ans, très sensibles aux attentes de politique monétaire, ont légèrement reculé à 4,2119% vendredi, après un plus haut de plus de trois mois de 4,3120% mercredi.
L’indice du dollar, qui mesure la monnaie par rapport à six autres devises, a légèrement augmenté à 104,53, mais cela fait suite à une baisse de 0,7% jeudi, la plus importante depuis le 23 août. Mercredi, il a grimpé de 1,53%, son plus haut niveau depuis plus de deux ans. .
Les marchés ont déjà traversé la « période de lune de miel » pour le président élu, et le dollar et les taux américains sont désormais dans la « période de fenêtre » lorsqu’on considère les perspectives politiques », a déclaré Shoki Omori, responsable de la stratégie du bureau japonais de Mizuho Securities. .
“La clé est de savoir si le président élu et son équipe souhaitent davantage d’émissions fiscales l’année prochaine, et les acteurs du marché devront encore une fois être attentifs aux publications de M. Trump sur les réseaux sociaux qui pourraient faire bouger le marché”, a déclaré M. Omori.
Bitcoin est resté stable à 76 000 $, après avoir augmenté de près de 10 % cette semaine, atteignant un niveau record de 76 980 $ jeudi. M. Trump s’est engagé à faire des États-Unis « la capitale crypto de la planète ».
L’or a eu du mal à progresser après une semaine de hauts et de bas, chutant de 0,2% à 2 701,55 $ lors de la dernière séance. Il a chuté de plus de 3 % mercredi, mais a rebondi de 1,8 % dans la nuit. La semaine dernière, il a atteint un sommet historique de 2 790,15 $.
Les prix du pétrole ont légèrement chuté vendredi, après des gains d’environ 1% pendant la nuit, alors que le marché évaluait l’impact des politiques du président élu Donald Trump sur les approvisionnements et que les foreurs réduisaient leur production en se préparant à l’ouragan Rafael.
Les contrats à terme sur le pétrole brut Brent ont baissé de 0,22% à 75,46 dollars le baril, tandis que le brut américain West Texas Intermediate (WTI) a baissé de 0,35% à 72,11 dollars.
